Változó kamatkörnyezet, olcsóbb hitelek
Az év eddig eltelt része bővelkedett a jegybanki kamatcsökkentésekben, éppen ezért felvetődik a kérdés: a vállalati hitelkamatok milyen gyorsan követik ezeket a módosításokat? A hazai hitelintézeteknél a hitelkamatok jellemzően a pénzpiaci kamatlábakhoz (például Bubor, Euribor) kötöttek - van példa az egyedi prime rate kamatokra is -, s miután a hitelek változó kamatozásúak, ezért a hitelkonstrukció átalakítása nélkül biztosított a csökkenő piaci alapkamatok követése - derül ki összeállításunkból. A kérdés csak az, hogy milyen jegyzési időszakhoz kötöttek a kamatok.
A jegybanki és forintpiaci kamatok mértékének csökkenése nem teszi szükségessé a kkv-ügyfelek számára, hogy hitelkondícióik felülvizsgálatát kérjék, hiszen a CIB Bank által biztosított árazási módszerekkel ez automatikusan bekövetkezik. Rövid lejáratú hiteleik többségét egy hónapos, középlejáratú hiteleik többségét pedig három hónapos kamatperiódussal nyújtják, a kölcsön kamatbázisának mértékét a kamatperiódus végén felülvizsgálják, amely a piaci viszonyokhoz való gyors alkalmazkodást teszi lehetővé. A Volksbanknál az alapkamatok csökkentését látva a kis- és középvállalkozók sok esetben élnek is a hitelkonstrukciók kondíciói átalakításának lehetőségével, ám van példa arra is, hogy egy másik banktól jönnek át (hitelkiváltás). Ez a Volksbank Optimum hitelénél jellemző, sokan ezt választják korábbi kölcsönük helyett, mert kedvezőbb a kamatozása. Vállalati körben a változó kamatozású hitelek a jellemzők, amelyek futamideje lehet egy, de akár 15 év is. A hitel általában pénzpiaci kamatlábakhoz kötött, s a kamatok változása a termékek átárazódási periódusától függ. Kamatcsökkenési periódusban a gyors átárazódás előnyös az ügyfélnek, de volatilis kamatmozgásoknál vagy kamatszint-emelkedésnél a 3 vagy 6 hónapos kamatperiódus a jobb.
A kamatkondíciók tekintetében a hitelkonstrukció átalakítása nélkül biztosított a vállalkozások számára a HVB Banknál a csökkenő piaci alapkamatok követése a Bubor/Euribor/LIBOR alapú változó kamatozású finanszírozás miatt. A hitelek után fizetendő kamat mértéke változó, a mindenkor érvényes referencia-kamatláb és a kamatfelár együttesen adja az ügyleti kamat mértékét.
A Citibanknál a kölcsönök kamatai Bubor, Euribor napi, havi, illetve háromhavi jegyzési időszakhoz kötöttek, amelyre rárakódik a kockázati kamatfelár, amelynek mértéke az ügyfélminősítés eredményétől függően változik. Ennek értelmében a nominális kamat Buborhoz, illetve Euriborhoz kötött része a jegyzési időszak szerinti kamatperiódus végén változik, a kockázati felárat pedig évente egyszer, a rendszeres évi újraminősítéskor bírálják felül. Kivételes esetekben lehetőség van a kockázati felár éven belüli felülvizsgálatára is.
