Egyre népszerűbb a lombardhitel

Bár a legtöbb hazai bank kínálatában szerepel a lombardhitel, a kis- és középvállalkozások csak végső esetben fordulnak ehhez a konstrukcióhoz. Az igénybevételének mértéke kicsi, népszerűbbek a betét fedezete melletti konstrukciók - állítják piaci szereplők. A Budapest Banknál a vállalati hitelek mintegy 7 százalékát teszi ki a lombardhitel, jellemzően a mikro- és kisvállalkozások veszik igénybe, a középvállalkozások minimális mértékben, a nagyvállalkozások pedig egyáltalán nem. A K&H Banknak nincs kifejezett lombardhitele, az értékpapírt fedezetként elfogadják ugyan, de ezek feltételei az adott ügylettől függnek - mondták érdeklődésünkre.

A CIB Banknál a kkv-ügyfelek közül csak nagyon kevesen élnek a lombardhitel felvételének lehetőségével, az érdeklődés különösen az utóbbi 3-4 évben esett vissza - tudtuk meg. Ezzel ellentétes tendenciákról számol be a Budapest Bank. Az elmúlt esztendőkben igen gyorsan bővült a lombardhitelek állománya, a növekedés mértéke meghaladta a 30 százalékot (némely esetben az 50 százalékot is elérte). A termék forgalmát áttételesen talán a mindenkori tőzsdei helyzet és az MNB alapkamatszintje befolyásolja leginkább, ugyanis kedvező értékpapírhozamok mellett a megtakarítások nagyobb része vándorol ebbe a befektetési formába - fogalmaztak a HVB Banknál. Hozzátéve: az év első felében a magas kamatszint miatt az érdeklődés csekély volt, de az utóbbi időben a kereslet érezhető növekedése tapasztalható. A folyószámlahitel eseti likviditási hiány fedezetére kell, a lombardhitel pedig kamatnyereség elérésére is szolgál. Ezért a konstrukciót jellemzően azok igénylik, akiknek van a birtokában értékpapír-befektetés, és nem akarnak lemondani azok hozamáról, ugyanakkor rövid távú finanszírozásra van szükségük - tették hozzá.

Tölgyesi Zoltán, a Raiffeisen Bank vállalati üzletágának vezetője szerint általánosságban elmondható, hogy viszonylag kisebb ügyfélkör veszi igénybe, valamint a hitelek volumene is hektikusan változik. A termék iránt jelentkező viszonylag mérsékelt kereslet oka, hogy elterjedtebbek az ismertebb, banki betét, cégingatlan, magáningatlan, illetve termőföld fedezetű hitelek, míg a részvények, befektetési jegyek esetében alacsonyabb a kockázatvállalási hajlandóság.

A vállalati ügyfeleknél folyamatosan bővül a lombardhitelt igénybe vevők tábora, s ezzel együtt az átlagos kihelyezés mértéke is, a volumen aránya ugyanakkor mérsékelt a teljes vállalati hitelportfólióban - közölték kérdésünkre az OTP Banknál. 2004. június 31-én a vállalati ügyfélkör lombardhitel-állománya 9 milliárd forint körüli volt, 8-12 hónap átlagos futamidővel.

A hitel előnyei közé tartozik, hogy gyorsan folyósítható, hiszen nagyon egyszerű a hitelbírálat folyamata - emelték ki a Budapest Banknál. Kamatozása kedvezőbb, mint a többi hitelé, mivel nem függ a vállalkozás pénzügyi teljesítményétől. Nem szükséges üzleti tervet készíteni, továbbá a vállalkozó megőrizheti befektetésének a hozamát és a saját vagyonát nem kell a vállalkozásába fektetnie.

Hasonló érveket sorolt fel Tölgyesi Zoltán is, aki szerint a lombardhitel az egyik legolcsóbb finanszírozási forma: jóval kedvezőbb kamatozást biztosít, mint például a folyószámlahitel, vagy a cégingatlan-fedezetre nyújtott hitel, tekintettel arra, hogy erősebb biztosítéki fedezet tartozik hozzá.



A hitel további előnye - tette hozzá az üzletágvezető -, hogy a cég tulajdonosának (vagy tulajdonosainak) magántulajdonában lévő értékpapír, illetve értékpapírok fedezetére kedvezményes kondíciójú hitelt vehet igénybe vállalkozása számára. Ekkor magántőkéjét nem szükséges vállalkozásába tagi kölcsönként, vagy tőkeemelésként bevonnia, mégis képes ideiglenes likviditási gondját menedzselni, vagy a hitelt igénybe véve nagyobb készletet, illetve több anyagot beszerezni.

A HVB Banknál az elbírálás gyorsasága függ a hitelösszegtől, a kérelmező személyétől is, mert ezek a paraméterek befolyásolják azt, hogy milyen döntési szintre kerül a hitelkérelem. Általánosságban 1-3 nap alatt elbírálják a hitelkérelmet. A Budapest Bank maximum két nap alatt folyósítja a hitelt az ügyfél számára. A CIB Banknál a hitelek folyósítása az igénylést követő 3-4 napon belül történik meg.

A Raiffeisen Banknál a kkv-ügyfélkörben egyszerűsített hitelbírálattal állapítják meg a hitellimitet. Ez gyakorlatilag egyszerűsített mérleg-, illetve fizetőképességi vizsgálatot jelent, amelynek átfutása maximum három munkanap. Magántulajdonban lévő értékpapírt, illetve értékpapírokat fogadnak el jelenleg a Raiffeisennél, de tervezik ennek a hiteltípusnak a kiterjesztését a cégtulajdonban lévő értékpapírokra is.

A Magyar Külkereskedelmi Banknál (MKB) a hitelszerződés megkötését követően - amelyre az értékpapírok banknál történő elhelyezése után kerülhet sor - egy napon belül folyósítják a hitelösszeget az ügyfélnek.

A HVB Banknál jellemzően kis összegben, maximum 10-20 millió forintos nagyságrendben vesznek fel lombardhitelt a kkv-s ügyfelek, többnyire éven belüli futamidőre. Hasonló összegről számoltak be a CIB Banknál is. Az összeg nagyban függ attól, hogy mekkora vállalkozás (mikro-, kis- vagy középvállalkozás) veszi fel a hitelt - mondták a Budapest Banknál. Mikrovállalkozások esetében az 1-5 millió forintos hitelösszeg az általános, középvállalat esetében nem ritka az 50 millió forintnál nagyobb hitelösszeg sem. Az időtáv egy és három év között változik, jellemzően a hosszú futamidejű hitelek váltak népszerűvé az elmúlt két évben - tudtuk meg. A Raiffeisen Banknál átlagosan 5-7 millió forint öszszegben igényelnek lombardhitelt, átlagosan 1-2 év futamidővel, fenntartva a hosszabbíthatóság lehetőségét. A Raiffeisennél azonban lehetőség van természetesen ennél jóval hoszszabb futamidőre is igényelni a hitelt: a kölcsön futamidejének mindössze az értékpapír lejárata szab határt.

Az MKB-nál a hitel minimális összege 1 millió forint, a maximális futamidő egy év: ez idő alatt viszont lehetséges az óvadékban lévő értékpapírok cseréje, illetve a kölcsön előtörlesztése is.

A CIB Banknál a finanszírozás értékének megállapításakor a bank az értékpapír típusától függően különböző százalékot alkalmaz. A HVB Banknál a nem diszkont jellegű magyar, illetve OECD-állampapírt és a limittel rendelkező, bankok által kibocsátott értékpapírt 100 százalékban fogadják el, míg a diszkont jellegű értékpapírt napi piaci árfolyamon számítják be. A CA Alapkezelő által kibocsátott befektetési jegyet - fajtájától függően - 60-100 százalékban fogadják el. Az említett elfogadási rátát befolyásolhatja a hitel és az értékpapír devizaneme (árfolyamkockázat), az értékpapír kamata/hozama óvadéki számlára kerül-e, az óvadék elhelyezőjének jogi státusa (magánszemély vagy cég), illetve céges elhelyező esetén a cégre megállapított bonitás. A biztosítékot egyébként nemcsak a hitelfelvevő, hanem harmadik személy is felajánlhatja, s fedezetcsere is szóba jöhet (például a hitel futamideje alatt lejáró papírok esetén).

A hitel feltételeit a biztosíték jellege (készpénz, óvadék - ezen belül forint vagy deviza -, értékpapír, az értékpapír fajtája stb.) és a hitel összege határozza meg - emelték ki a Budapest Banknál, ahol alacsony összeg esetén egy százalékkal magasabb kamatlábat állapítanak meg. Az értékpapírok jellege határozza meg a hitel összegét, s a biztosítékot - jellemzően - természetes személy helyezi el.

A CIB Banknál a folyósítás feltétele, hogy az értékpapír megjelenjen a hitelintézet erre a célra nyitott Keler-számláján, vagy a CIB Banknál vezetett értékpapírszámlán, és megtörténjen az óvadéki, illetve kedvezményezetti zárolás.

Az OTP Banknál a fedezet lehet forint- vagy devizabetét, állampapír, banki értékpapír, valamint az OTP-Garancia Biztosító Rt. visszaváltható életbiztosítása. Az OTP Bank részvényfedezetre nem nyújt lombardhitelt. Az óvadéknak fedeznie kell a tőkekövetelés és az egy kamatperiódusra jutó járulékok összegét. A fedezetül szolgáló óvadék lehet az adós vállalkozás vagy magánszemély tulajdonában.

A MKB-nál a lombardhitel

fedezeteként a bank minden-kor érvényes értékpapírlistáján szereplő értékpapírok fogadhatók el: ha viszont az ügyfélnek nincs megfelelő fedezete, az MKB elfogadja a más által óvadékba helyezett értékpapíro-

kat is.