HVB: indul a részvénykibocsátás?
Az egyik legnagyobb német bank, a HVB Group igazgatótanácsa támogatta Dieter Rampl vezérigazgató tervét, amelynek értelmében legkevesebb 2 milliárd eurónyi friss tőkét kíván a hitelintézet bevonni mérlegtisztítás céljából - közölte a Financial Times. Ha ma a felügyelőbizottság is áldását adja a tervre, az kikövezi az utat egy lehetséges összeolvadáshoz: a potenciális szereplők közt már régóta a hazai versenytárs Commerzbankot emlegetik, de a HVB szerint más hitelintézetek is szóba jöhetnek.
Két héttel ezelőtt (VG, 2004. február 11.) hírt adtunk arról, a Financial Times értesülése szerint a pénzügyi csoport részvények és többféle adósságlevél kombinációjával kívánja végrehajtani az ügyletet. Most úgy tudni, hogy csak részvénykibocsátással teremtik elő a kívánt összeget, de bőséges kereslet esetében akár 3 milliárd eurónyi jegyzést is hajlandó a hitelintézet elfogadni. Piaci szakértők szerint a HVB legnagyobb tulajdonosa, a közel 26 százalékos pakettel rendelkező Munich Re viszontbiztosító pénzmozgás nélküli tranzakció keretében tervezi az ügyletben való részvételt: olyan értékben kíván jogainak egy részétől megválni, amely fedezi a kibocsátásban rá eső rész ellenértékét. A viszontbiztosító lépése így nem veszélyezteti a hitelintézet tőkebevonásának sikerét.
A kibocsátással befolyó pénz egy része, mintegy 1,5 milliárd euró a HVB biztosítótársaságokban, az Allianzban és az említett Munich Rében tulajdonolt pakettjeit érintő leírást szolgálja, de más, kisebbségi részesedéseinél is számítani lehet erre. A friss tőkét a tőkemegfelelési mutató emelésére szánja a bank. (VG)
