Végre kész a gyors tőzsderajtra az Aramco

Megbízható források szerint szerda lehet a céldátum, amikor indulhat a kereskedés a Saudi Aramco részvényeivel a rijádi börzén, lezárva egy csaknem négyéves, fordulatokban gazdag előkészületi szakaszt. A szaúdi állami olajtársaság az elsődleges részvénykibocsátása (IPO) során 32 riálra (8,53 dollár) árazta be a papírt, amivel 25,6 milliárd dollárra értékelte a piacra dobott 1,5 százalékos pakettet, presztízsgyőzelmet aratva az eddigi világelső, a 2014-ben 25 milliárd dollárt bezsebelő kínai Alibaba felett. A legértékesebb tőzsdei vállalatok körében jó ideig a második helyért harcolhat egymással az Apple–Microsoft–Alphabet–Amazon kvartett, az Aramco 1,7 milliárdos piaci kapitalizációja ugyanis messze veri az iPhone gyártójának mai, 1,2 milliárdos értékét.

Az IPO-t a kezdetektől menedzselő Mohamed bin Szalmán szaúdi koronaherceg ugyanakkor nem lehet teljesen elégedett, mivel a remélt 2 ezermilliárdos cégértéket nem tartotta reálisnak a piac. Még úgy sem, hogy a királyi család nyomatékosan felhívta a helyi milliárdosok és intézmények figyelmét a jegyzés fontosságára, és hogy véletlenül se maradjanak ki az IPO-ból. A fenyegetésnek is beillő felhívás megtette a hatását, a felkínált mennyiséget 4,7-szeresen jegyezték túl. Összesen 119 milliárd dollárnyi ajánlat futott be, jóllehet a New York-i és a londoni népszerűsítő roadshow-t visszamondták, és inkább odahaza kerestek vevőt a papírokra. Sikerrel, hiszen az igénylések 90 százaléka szaúdiaktól érkezett. Az intézményi befektetők 106,4 milliárdért jegyeztek a számukra felkínált 1 százalékos Aramco-csomagból, míg a lakossági befektetők számára félretett fél százalékra másfélszeres volt a túljelentkezés, 12,6 milliárd dollárért vennének részvényt a helyiek. A Reuters információja szerint 4,9 millió szaúdi igényelt részvényt, közülük 2,3 millióan a 31 és 45 év közöttiek korosztályát képviselik. Aligha kérdéses, hogy az ő igényeiket kielégítik abból a túljegyzés esetére félretett 15 százaléknyi pluszrészvényből, amellyel a teljes IPO értéke 29,4 milliárd dollárra ugrana. A 2020-as üzleti évre az Aramco 75 milliárd dolláros osztalék kifizetését vállalta, ezzel is megolajozva az érdeklődést. Az IPO-ból származó bevétel az állami fejlesztési alapba (PIF) megy, és olajiparon kívüli beruházásokra költik.