Tőkeemelésre készül az Alteo

Jövő kedden 17 óráig kell előzetes kötelezettségvállalási nyilatkozatot tenniük azoknak a befektetőknek, akik részt kívánnak venni az Alteo zárt körű tőkeemelésében. A kibocsátási összérték minimum 500 millió – maximum 1,5 milliárd forint, de a társaság maximum kétmilliárd forint kibocsátási összértékig fenntartja a jogot az esetleges túljegyzés elfogadására. Túljegyzés esetén sem érheti el azonban az új részvények összmennyisége a meglévő törzsrészvények 20 százalékát, ebben az esetben a kiválasztás elsődleges szempontja a befektetési összeg nagysága lesz. A zárt körű részvénykibocsátásban részt vevő befektetőknek minimum százezer euró kibocsátási értékű új részvényt kell vásárolniuk. A kibocsátási minimumár 660 forint, míg a maximum 670 forint.

„Amint azt a BÉT honlapján is közzétettük, előfordulhat olyan eset, hogy további kedvező megtérülésű projektlehetőségek kapcsán rövid időn belül lehet szükség nagyobb mennyiségű önerő rendelkezésre állására” – mondta a zárt körű tőkeemelés indokáról a Világgazdaságnak Kovács Domonkos, az igazgatóság tagja. A beazonosított potenciális jövőbeli projektek elsősorban megújuló energetikai befektetéseket ölelnek fel, ezek teljes befektetési, finanszírozási igénye elérheti a 7-10 milliárd forintot is – tette hozzá.

„Jövő szerdáig felülvizsgáljuk az egyéves horizontra kiadott, 1011 forintos célárunkat” – mondta a Világgazdaságnak Debreczeni Csaba, az MKB Bank szenior tőkepiaci elemzője. Véleménye szerint még nem lehet pontosan számszerűsíteni a zárt körű részvénykibocsátás hatását, bár a hír nyilvánvalóan pozitív, és az MKB továbbra is növekedési sztorit lát az Alteóban. A kibocsátás két irányból is hat a célárra. Egyrészt a részvények számának emelkedése lefelé, ugyanakkor a befektetésekből várható pénzáram felfelé módosítja. Egyelőre nehéz megbecsülni, hogy melyik tényező lesz az erősebb, mivel a kibocsátás értéke 500 millió és másfél milliárd forint között lehet, de túljegyzés esetén elérheti akár a kétmilliárd forintot is. Az MKB elemzője szerint a kibocsátási ár 660-670 forint lehet, így legalább 700-750 ezer, de legfeljebb 2,8-3 millió darabbal nőhet a részvényszám. Ez, figyelembe véve a jelenlegi 16,4 milliós mennyiséget, jókora hígítás lehet a jegyzés sikerességétől függően. Debreczeni Csaba feltételezi, hogy ezúttal is olyan versenyképes hozamú befektetéseket céloz a társaság, amelyeknél szűk a határidő. Az MKB a tervek szerint a jövő hét végén frissíti a modelljét.

Az Alteo a 2016 őszén lebonyolított nyilvános részvénykibocsátás óta nagyságrendileg 12 milliárd forint értékű befektetést indított. A már megvalósult beruházások között szerepel a depóniagázzal kapcsolatos bővítési projekt Debrecenben, a domaszéki naperőmű-akvizíció, a soproni hatékonyságnövelő beruházás, a Zugló-Therm Kft. 51 százalékának akvizíciója, a monori naperőmű-fejlesztés, az energiatárolási célú akkumulátoros k+f+i projekt, a balatonberényi és a nagykőrösi naperőműprojekt.